問題詳情
5. 假設差距選擇權(gap option)買權，於到期日時，若市價 ST ＞ 參考價 K2，則所得收益(payoffs)為市價 ST –參考價 K1。請問該差距選擇權與同類型標準化一般型買權、二元式買權的收益有何關聯性?
(A)差距買權之收益=一般型買權(履約價格 K2) +二元式買權(履約收益 K1–K2)
(B)一般型買權(履約價格 K2)=差距買權之收益+二元式買權(履約收益 K1)
(C)二元式買權(履約收益 K1–K2)=差距買權之收益+一般型買權(履約價格 K1)
(D)差距買權之收益=一般型買權(履約價格 K2) +二元式買權(履約收益 K2–K1)
(A)差距買權之收益=一般型買權(履約價格 K2) +二元式買權(履約收益 K1–K2)
(B)一般型買權(履約價格 K2)=差距買權之收益+二元式買權(履約收益 K1)
(C)二元式買權(履約收益 K1–K2)=差距買權之收益+一般型買權(履約價格 K1)
(D)差距買權之收益=一般型買權(履約價格 K2) +二元式買權(履約收益 K2–K1)
參考答案
無參考答案
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