問題詳情
16. 某位期貨交易者進行指數合約的空頭價差交易，近月份的指數為 97.50，遠月份的指數為 93.10；該交易人於近月指數為 94.50，遠月份指數為 95.62 時平倉，請問其盈虧為何？
(A)每單位賺 2.76
(B)每單位損失 2.76
(C)每單位賺 5.52
(D)每單位損失 5.52
(A)每單位賺 2.76
(B)每單位損失 2.76
(C)每單位賺 5.52
(D)每單位損失 5.52
參考答案
答案：C
難度：計算中-1
書單：沒有書單，新增
內容推薦
- 若持有面值 1 億美元 1 年到期的美國國庫券（Treasury Bills）則要以多少口 3 個月期的 LIBOR歐洲美元期貨契約來避險（粗略計算即可）？（歐洲美元期貨每口為 100 萬美元
- 若預期基差（現貨價格－期貨價格）由 1 轉為 2，則下列敘述何者正確？(A)在正向市場（Normal Market）中，期貨價格相對於現貨價格上漲(B)預期未來現貨價格上漲(C)應賣出期貨，買
- 3 月 30 日，6 月到期之黃金期貨價格為$1,390／盎司，黃金現貨價格為$1,388／盎司。假設某交易人擁有 100 盎司的黃金，為了防止黃金價格下跌，採取賣出等量黃金期貨。如果交易人於
- 某甲進行多頭避險，基差應如何變化才會有利潤？(A)轉弱（由－4 變－6） (B)轉強（由＋1 變＋4）(C)不變 (D)不一定
- 下列何種狀況無法獲致完全避險？(A)現貨價與期貨價之變動金額相同 (B)風險揭曉日即期貨交割日(C)期貨價與現貨價之相關係數為 0.8 (D)基差維持不變
- 雅玲持有美國長期公債部位時，若預期油價將會上漲時，下列避險策略何者較為有效？(A)買進指數期貨 (B)放空美國國庫券期貨(C)買進美國長期公債期貨 (D)放空美國長期公債期貨
- 某帳戶之資料如下：部位：賣出 3 口黃豆期貨，價位為$50／英斗，權益：$7,000，原始保證金：$7,500，若黃豆期貨上漲 15 美分，該帳戶權益值為：(A)$4,750 (B)$5,2
- 下列何者不是 CBOT 的 T-Bond 期貨正確報價？(A)120-5/32 (B)121 (C)122-18/32 (D)120-6/20
- 美國長期公債（T-Bond）期貨契約之面額為：(A)100 萬美元 (B)50 萬美元 (C)10 萬美元 (D)5 萬美元
- 若某期貨市場昨天才開市，僅交易甲期貨契約且僅有 A、B 與 C 三位交易人，若昨天 A 向 B 買了 2口甲期貨契約，今天 B 又賣 2 口甲期貨給 C，請問今天的未平倉數量應為何？(A)0 口
內容推薦
- 小松於 2 月初以 0355 元買入 3 月份咖啡期貨，並以 0605 元賣出 7 月份咖啡期貨，當 3 月與7 月期貨價格分別為 0675 元及 0785 元時結平其部位，若
- 價外（out-of-the-money）期貨賣權（put）越深價外，其時間價值（time value）：(A)上升 (B)下降 (C)不一定 (D)不受影響
- 某人預期利率將下降，因此對歐洲美元期權做買權價差交易。買進 9 月履約價 25，權利金0.45，並賣出 9 月履約價 50，權利金 0.21，各買賣一口，則此人的最大獲利為：(A)
- 期貨市場風險防衛體系中，事後處理機制為：(A)結算所與結算會員之設置 (B)保證金(C)交割結算基金之設置 (D)選項ABC皆是
- 在風險告知書中，強調交易人雖下達停損單，其損失有時不一定可以控制在交易人預定範圍之內，其原因是：(A)市場上於停損價附近成交量太大(B)市場上於停損價附近發生崩盤或噴出走勢，以致沒有成交量(C
- 假設 X 公司持有台灣國庫債券現貨總市值為 2 億元，存續期間為 6 年，期貨存續期間為 9 年，期貨價格為 895。若 X 公司希望將存續期間調整至 0（即不受利率波動影響），則其
- 有關期貨商對帳單之規定，下列何者有誤？(A)應按月編製，一式 2 份 (B)應於次月 10 日前填製(C)保存年限為 2 年 (D)內容須包括交易手續、稅捐之明細及總數
- 有關臺灣期貨交易所選擇權契約之價格申報，何者正確？(A)限價申報應聲明須立即成交否則取消，或須立即全部成交否則取消(B)市價申報得聲明須立即成交否則取消，或須立即全部成交否則取消(C)聲明須立
- 一般而言，當期貨價格上漲而未平倉數量卻下跌時，代表：(A)未來期貨價格持續看漲 (B)未來期貨價格可能反轉而下(C)未來期貨價格可能反轉而上 (D)未來期貨價格持續看跌
- 有關限價委託之敘述，何者正確？(A)限價委託不保證一定會成交(B)限價委託保證可以限定之價格或更佳之價格成交(C)限價委託保證可以限定之價格成交(D)限價委託保證一定成交
- 一委託包括兩個指令，當其中一指令成交後，立即把另一指令取消之委託為：(A)限價委託 (B)觸價委託（MIT） (C)OCO 委託 (D)STOP 委託
- 下列敘述何者有誤？(A)限價委託並不保證交易人可以成交(B)對於已持有期貨空頭部位之交易人而言，設定停損委託之價位必高於目前市價(C)買進限價委託，其設定的價位應比市價低(D)觸及市價委託單保
- S&P 500 股價指數期貨是在那一個交易所進行交易？(A)CME (B)EUREX (C)TSE (D)SGX-DT
- 下列那一個交易所採淨額保證金收取制度？(A)CME (B)NYMEX (C)CBOT (D)選項ABC皆是
- 假設原油期貨契約之市價為 00，某期貨交易人想要以 50 或更低之價格買進，則他應該使用那一種委託單？(A)市價單 (B)觸及市價單 (C)停損限價單 (D)停損單
- 當交易人觀察英鎊期貨價位，認為若今天英鎊能漲升到 5800 的壓力帶，一定會往下回跌一大段，則交易人將會以下列那一指令下單獲利？(A)價位為 5800 的停損買單 (B)價位為 5
- 某英國進口商，從瑞士進口手錶，總價為 180 萬美元，其決定避險。目前的匯率為 1 英鎊兌 53美元，此進口商須如何操作 CME 的英鎊期貨？(A)買 17 口 (B)賣 17 口 (C)
- 券商若發行指數型認售權證（Put Warrant），可在股價指數期貨上採何種部位避險？(A)買進部位 (B)賣出部位 (C)視大盤走勢而定 (D)無法以指數期貨避險
- S&P 500 期貨指數在 500 點時（每點乘數 250 元），持有證券 6,000 萬元，Beta 值為 0.65 之交易人，若買進 144 口 S&P 500 指數期貨，則 Beta 值
- 中國石油公司預期國際原油價格將發生大幅度波動，事先與國外供應商訂定長期固定價格購油合約。試問國外原油供應商應進行何種避險策略，藉以穩定其該國外供應商之原油進料成本？(A)空頭避險 (B)多頭避
- 在基差（現貨價格－期貨價格）為＋2 時，買入現貨並賣出期貨，在基差為多少時結清部位會損失？(A)4 (B)2 (C)3 (D)-1
- 香香買進 5 月份之黃金期貨，價格 1,400，幾天後賣出 7 月份之銅期貨，價格為 9,500，則：(A)此為避險交易(B)此為看多價差交易(C)只是單純二筆期貨部位，一為多頭，一為空頭(D
- 買進混合價差策略要產生獲利時，其標的物價格波動的幅度必須：(A)很小 (B)大於採取買進跨式部位時的幅度(C)小於採取買進跨式部位時的幅度 (D)等於採取買進跨式部位時的幅度
- 出售某項期貨合約之賣權具備：(A)按履約價格買入該期貨合約的權利 (B)按履約價格賣出該期貨合約的權利(C)按履約價格買入該期貨合約的義務 (D)按履約價格賣出該期貨合約的義務
- SPAN 系統係根據分析的結果，以要求最小之保證金可因應多少天之最大可能損失？(A)4 天 (B)3 天 (C)2 天 (D)1 天