問題詳情

六、下表是 2012 年 1 月 6 日收盤的台指期貨與台指選擇權之行情表,1 月台指期貨與台指選擇權的到期日與最後交易日是 1 月 18 日,結算價格是 1 月 18 日的收盤價,台指期貨一點值 200 元,台指選擇權一點值 50 元。假設一般認為 2012 年總統大選後的台股指數到 1 月 18 日收盤會有 50%的機會漲到 7500 點,但也會有 50%的機會跌到 6500 點。
⑴ A 君認為台股選後大漲機會高,根據 2012 年 1 月 6 日收盤的最後成交價買進 1口台指期貨持有到期,同時根據最後成交價賣出 4 口履約價 7100 的 Call Option避險,結果台股指數在 1 月 18 日跌到 6500 點,分別算出 A 君台指期貨與選擇權的到期之部位損益金額與淨損益?A 君賣 Call 有避到險嗎?(5 分)

參考答案

答案:B
難度:適中0.455172
統計:A(22),B(66),C(33),D(10),E(0)

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