問題詳情

23. 下列有關套利定價理論(Arbitrage Pricing Theory,APT)與資產定價模型(CAPM)的敘述,何者有誤?
(A) APT 僅以系統風險作為影響證券價格的因素
(B) CAPM 已考量無風險利率及系統風險之風險貼水
(C) CAPM 忽略交易成本及稅賦對報酬率的影響
(D) 實務運用上,APT 困難度較 CAPM 高

參考答案

答案:A
難度:適中0.5
統計:A(0),B(0),C(0),D(0),E(0)

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